Sin embargo, en un puñado de áreas específicas, se pueden encontrar algunas fallas menores pero importantes, con el ase
Tasa de Retorno excesivamente optimista de la Asunción
Uno de los primeros problemas que aparecen a los contadores públicos y fletados analistas financieros mirando materiales de Ramsey se refiere a la comúnmente citados "12%" tasa de rendimiento utilizados en los ejemplos.
Eso es demasiado optimista en una suposición. Sí, algunas inversiones que generen años 12%. Y algunas categorías especiales de las inversiones (como acciones de empresas pequeñas) puede devolver aproximadamente el 12% durante períodos largos de tiempo. Pero una cartera tradicional de acciones y bonos diversificada probablemente más de largo horizonte de planificación financiera ofrecer rendimientos anuales promedio de más como 7% -9%.
No, por desgracia, les resulta posible ganar consistentemente en un 12% bien diversificada, la cartera de inversión de riesgo moderado. No puede ser.
La inflación se omite sólo conduce a decepciones futuras
La inflación es otro tema que un contador o un buen planificador financiero se desea incluir en los planes financieros, sino una cuestión que no siempre es debatido en profundidad por Dave. La inflación puede ser difícil de incorporar. Pero la inflación es probable que comer lejos en el valor de los ahorros que se acumulan.
Si usted está ganando un 9% en sus inversiones, por ejemplo, pero la inflación va de 3%, usted no está realmente haciendo un 9%. Estás haciendo un 6%. Puede obtener más reconocen implícitamente la inflación en los cálculos de planificación financiera, por cierto, utilizando el rendimiento neto de la inflación en sus cálculos financieros. Para ajustar por la inflación cuando se espera un rendimiento de 9% y el 3% de inflación, hacen los cálculos con un retorno de 6%.
Ratios de gastos Materia
Una cuestión final de inversión (para algunos inversores), debe ser resaltado. Si bien las tasas de inversión costa muchas veces no importa mucho para la gente acaba de empezar a ahorrar dinero - probablemente esto es típico lector de Ramsey en la justicia - por el momento acumula una inversión de más de un huevo nido de tamaño poder, la inversión cuestión costes. Y que importa mucho.
De hecho, si una inversión se paga un porcentaje de gastos del 2% - y ese tipo de gastos puede ser bastante normal una vez que todos los costes de inversión se computarán - esa suma no suena tan mal. Pero es bastante escandalosa en la mayoría de las circunstancias.
Tenga en cuenta la situación, por ejemplo, cuando usted tiene una tasa de 9% de rendimiento de una inversión, pero sufren de una inflación del 3%. En realidad, usted es realmente sólo se hacen acreedoras del 6% sobre su dinero. (La inflación que se cocía en el regreso no es realmente de beneficio para usted.)
Si fuera de su red de retorno de la inversión 6%, que paga 2% en las tasas de inversión - en otras palabras, si usted paga 2/6ths de su beneficio para los gastos de inversión - que es equivalente a un impuesto sobre la renta del 33%. Ouch.
En el fondo - sólo para jugar a este triste canción hasta el final - mientras inicia con un 9%, después de restar la inflación al 3% y 2% en las tasas de inversión - you're dejó con sólo el 4%. Y tenga en cuenta que el valor es un retorno antes de impuestos. Así que si usted paga impuestos sobre la renta sobre los beneficios de su inversión (y probablemente acabará), usted realmente terminar con algo menos del 4%. Doble ouch.
Poner a estas percepciones Planificación Financiera Juntos
La puntillosa compartida en los párrafos anteriores puede parecer un poco injusto. Sin embargo, para ilustrar cuán significativo los errores cuando se combina convertirse, reflexionar sobre los siguientes escenarios:
Si usted y su cónyuge ahorrar $ 5,000 al año a un fondo de jubilación de 30 años y dice que ganará un 12% anual, el valor futuro calculado representa, aproximadamente, 1.200.000 dólares.
Nota: Si conoces a Microsoft Excel, puede copiar esta fórmula en un libro que compruebe la declaración: = FV (0.12,30, -5000)
En comparación, si usted y su cónyuge salvar a los mismos $ 5.000 al año en una cuenta IRA o 401 (k) durante 30 años, pero admitir (tímidamente) que usted realmente va a ganar sólo el 4% una vez que se ajuste a la inflación y que asesor financiero amigable , calcula el valor futuro es igual a aproximadamente $ 280.000.
Nota: Una vez más, si tiene acceso a un ordenador personal y Microsoft Excel, puede copiar esta fórmula en una celda de hoja de cálculo para poner a prueba mis matemáticas: = FV (0.04,30, -5000)
